一、通信设备行业基本概况
通信设备是用于工控环境的有线通讯设备和无线通讯设备。包括交换机和路由器在内的交换部件的引入，使得点对多点的现代通信网络具备了大规模部署的基础，是信息交换系统的核心。
由于通信行业发展速度非常快，近几十年来每一代通信服务的生命周期也就几年的时间，当前处于4G时代较为成熟的时期，而5G尚处在导入期，对应的通信设备总体而言也是处于4G的成熟期，而处于5G的导入期。
通信设备生命周期
资料来源：公开资料整理
二、通信设备行业产业链分析
通信设备的上游一般是芯片等设备所需原材料和元件的供应，这一块一直都是高技术集成的行业，技术含量之高，全球的垄断程度都是非常强的；下游则一般是通信运营商以及一些特殊的行业用户，比如军队、政府等，相对来说下游市场竞争更充分，但仍旧是一个偏向垄断的行业。
从整个通信产业链而言，市场上的参与者本来就非常有限，由于其服务对象太过广泛，中小企业在产业链条上的生存能力本身就有限，纵观全球，产业链上的企业几乎清一色都是非常庞大的角色，可以说这个产业链条上就几乎不存在小企业，除了一些特定的纯技术方案提供者。
通信设备行业产业链示意图
资料来源：公开资料，华经产业研究院整理
三、我国三大运营商5G发展情况
近年来，我国通信设备行业凭借技术、服务和成本上的优势，赢得了市场的认可。目前在全球范围内，中国厂商已与多国运营商签订了多份5G商用合同，5G基站出货量也呈高速增长趋势。从芯片、基站到终端设备，中国的5G技术获得了合作伙伴的全面肯定。
从4G的发展历程来看，我国的5G产业设备将逐步由光纤、光模块、光芯片以及基站将依次爆发。
近几年国内三大运营商5G发展及规划
数据来源：公开资料，华经产业研究院整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2020-2025年中国光通信设备行业市场调查研究及投资前景预测报告》
四、我国通信业务收入分析
1、电信业务收入
初步核算，2019年电信业务收入累计完成1.31万亿元，比上年增长0.8%。按照上年价格计算的电信业务总量1.74万亿元，比上年增长18.5%。
2014-2019年电信业务收入增长情况
资料来源：工信部、华经产业研究院整理
2、固定通信业务收入
2019年，固定通信业务收入完成4161亿元，比上年增长9.5%，在电信业务收入中占比达31.8%，占比较上年提高2.6个百分点；移动通信业务实现收入8942亿元，比上年减少2.9%，在电信业务收入中占比降至68.2%。
2014-2019年移动通信业务和固定通信业务收入占比情况
资料来源：工信部、华经产业研究院整理
在用户规模增长放缓、互联网应用替代等多种因素影响下,2019年话音业务收入完成1622亿元，比上年下降15.5%，在电信业务收入中的占比降至12.4%。
2014-2019年电信收入结构（话音和非话音）情况
资料来源：工信部、华经产业研究院整理
五、通信设备行业竞争格局分析
在经济全球化浪潮下，通讯设备商积极拓展海外市场，发挥规模效应并拓宽客户范围，才能在激烈竞争中赢得生存发展的机会。四大设备商巨头都早已积极布局海外100多个国家争抢市场份额。华为业务以中国为基础，向欧亚非等地区辐射，受益于运营商4G网络建设、智能手机市占率提升和企业业务数字化转型加速等因素，这些地区的营收保持快速增长。中兴的主要收入来自国内，欧美及大洋洲贡献的收入也十分显著。爱立信市场主要在欧美地区，亚洲地区的占比相对稳定。大唐移动积极开拓与海外运营商的多方合作，全面实现供应链、交付、服务、营销国际化运作，为全球成功部署TD-SCDMA和TD-LTE提供支持。
在各设备商所占份额上，按数量来看，华为份额最大，占据57%，其次是中兴占比29%，爱立信11%，大唐仅有3%。
通信设备行业各设备商所占份额
资料来源：中国移动采购与招标网，华经产业研究院整理
从各设备商单站报价来说，华为报价最高16.12万元/站，中兴16.1万元紧随其后，爱立信和大唐分别是15.5、13.5万元/站。
通信设备行业各设备商单站报价
资料来源：中国移动采购与招标网，华经产业研究院整理
六、通信设备行业存在的主要问题及发展趋势分析
尽管我国部分骨干通信设备制造企业发展迅速，但从产业整体来看，我国仍然存在着行业关键技术能力缺失、一些企业活力不足等问题，制约了企业进一步做强做优。
通信设备行业存在的主要问题
数据来源：公开资料，华经产业研究院整理
未来，通信设备制造行业要在继续发挥企业活力的基础上，重点补足产业短板，不断做强做优。首先要整合产学研力量，实现核心技术的突破发展；其次打造安全可控的产业生态；接着完善企业“走出去”的国内法律保障；我国应在法律法规建设方面加强科学立法，在安全、透明、合规上提高要求，为企业“走出去”提供国内法律保障；推动企业加强合规管理建设；最后鼓励企业强强联合，深化企业内部改革。
