一、垃圾焚烧发电概述
垃圾被认为是最具开发潜力的、永不枯竭的“城市矿藏”，是“放错地方的资源”。这既是对垃圾认识的深入和深化，也是城市发展的必然要求。生活垃圾无害化处理方式分为填埋处理、焚烧处理和堆肥处理，中国生活垃圾处理现阶段主要是以卫生填埋为主，占处理量的78%左右。
生活垃圾无害化处理方式对比
资料来源：公开资料整理
从产业链来看，我国垃圾焚烧发电行业的上游行业主要包括垃圾清运、垃圾发电项目设计建造、垃圾焚烧设备制造等;下游行业主要包括电网公司。垃圾焚烧发电行业的上游行业主要包括垃圾清运、垃圾发电项目设计建造、垃圾焚烧发电设备制造等。下游方面，垃圾焚烧发电行业的客户主要包括地方政府部门和电网公司。垃圾焚烧发电企业向地方政府提供垃圾焚烧处理服务，并收取垃圾处置费;在垃圾焚烧处理过程中利用余热进行发电，向电网公司提供电力，并获得发电收入。
生活垃圾处理产业链
资料来源：华经产业研究院整理
二、垃圾焚烧流程及设备
目前，焚烧炉主流工艺包括机械炉排炉和循环流化床焚烧炉。据相关资料，机械炉排炉焚烧技术在发达国家已经超过六十年的应用历史，是欧美国家广泛使用的炉型，目前90%的焚烧炉都采用机械炉排炉。炉排炉具有无需添加辅助燃料，无需预处理，垃圾燃烧稳定，飞灰少，炉渣热灼减率低，烟气易达标排放等优点，逐步得到市场的推广。而流化床焚烧炉尽管投资成本低，但在运行过程中需要添加煤和石英砂，连续运营时间短，故障率高，且烟气含硫量和灰尘量大，综合运营成本高。因此，循环流化床焚烧炉存在的问题在实际应用中不断出现，该技术路径被逐渐替代。截至2018年年底，我国内地建成并投入运行的生活垃圾焚烧发电厂约364座、总处理能力为37.0万吨/日，总装机约为7780MW。其中采用炉排炉的焚烧发电厂有284座，合计处理能力达到29.7万吨/日，装机达到5970MW循环流化床处理烟气难度增加以及系列劣势，导致目前新增项目基本都使用机械炉排炉。
垃圾焚烧设备分类
资料来源：公开资料整理
垃圾焚烧发电要经过垃圾预处理、垃圾焚烧、余热发电、烟气净化与处理、垃圾渗透液处理、炉渣炉灰处理，现阶段我国垃圾分类没有大规模普及、垃圾分类比较宽泛，目前主要需要人工分拣，成本较高制约了产业的发展。
垃圾焚烧发电工艺流程
资料来源：华经产业研究院整理
三、垃圾焚烧发电行业发展现状
目前，我国城市生活垃圾无害化处理仍以填埋方式为主，而我国“人多地少”的基本国情将长期存在，城市化进程中垃圾处理需求快速增长与城市土地资源紧张的矛盾将日益凸显，通过焚烧实现垃圾“无害化、减量化、彻底化”处理已成为社会共识。
据国家统计局统计，2010-2018年我国生活垃圾焚烧无害化处理量从2316.7万吨增长到10184.9万吨，占比从14.66%增长到44.64%。根据《"十三五”全国城镇生活垃圾无害化处理设施建设规划》到2020年我国垃圾焚烧处理能力将达到59万吨/日，全国城镇垃圾焚烧处理率达到54%。预计"十三五"期末，我国垃圾焚烧发电项目建设市场规模将达到1500亿元，运营市场总规模将达到300亿元/年，垃圾焚烧发电产业进入成熟期。
2010-2018年我国生活垃圾焚烧无害化处理量及占比情况
资料来源：国家统计局，华经产业研究院整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2020-2025年中国垃圾焚烧发电行业市场运营现状及行业发展趋势报告》
四、垃圾焚烧行业竞争格局
当前我国垃圾焚烧发电行业市场竞争主体主要为大型国资背景企业和优秀民营企业。从装机规模看，据统计，光大国际中标金额达到113.5亿元，项目主要集中在广东、山东、河北、安徽四地；城发环境中标金额达到53.2亿元，项目主要位于安徽；康恒环境中标金额达到48.9亿元，项目布局在山东、安徽、河北、江苏等地。
2019年我国垃圾焚烧市场企业中标占比情况
资料来源：公开资料整理
五、垃圾焚烧发电行业发展趋势
1、圾清运量不断提高，焚烧处理需求稳步增长
根据《国家人口发展规划（2016—2030年）》，预计到2020年全国总人口将达到14.2亿人左右，其中常住人口城镇化率将达到60%，从而促使城市生活垃圾清运量将不断提高。近年来，我国城市生活垃圾快速增长与垃圾处理相对滞后的矛盾日益凸显，大量垃圾未能得到合理处置，引起社会广泛关注。相较于卫生填埋、堆肥等无害化处理方式，垃圾焚烧处理具有处理效率高、无害化彻底、减容效果好、资源可回收利用、对环境影响相对较小等优势，是垃圾处理行业的主流发展方向，市场需求将随着垃圾清运量的不断提高而稳步增长。
2、行业竞争将持续加剧
行业有着国家政策的大力扶持，同时具有较好的经营现金流和盈利水平，越来越多的社会资本涌入该行业，低价恶性竞争等时有出现，行业已从蓝海市场进入红海市场阶段。
华经产业研究院对中国垃圾焚烧发电行业的发展现状、产业链发展格局及市场供需形势进行了具体分析，并从行业的政策环境、经济环境、社会环境及技术环境等方面分析行业面临的机遇及挑战。还重点分析了重点企业的经营现状及发展格局，并对未来几年行业的发展趋向进行了专业的预判。为企业、科研、投资机构等单位了解行业最新发展动态及竞争格局，把握行业未来发展方向提供了专业的指导和建议。更多详细内容，请关注华经产业研究院研究出版的《2020-2025年中国生活垃圾焚烧发电市场前景预测及未来发展趋势报告》。
