一、以太网交换设备行业发展概况
1、发展历程
以太网交换设备为用于网络信息交换的网络设备，是实现各种类型网络终端互联互通的关键设备。随着以太网的发展，以太网交换设备也在持续演进。从1989年第一台以太网交换设备面世至今，经过30多年的快速发展，以太网交换设备在转发性能上有了极大提升，
以太网交换设备的发展阶段
资料来源：公开资料整理
2、分类
根据在网络中所处的位置和分工，交换机可以分为核心交换机、汇聚交换机和接入交换机。
以太网交换机行业产品分类
资料来源：公开资料整理
3、下游应用
以太网交换设备由以太网交换芯片、CPU、PHY、PCB、接口/端口子系统等组成，其中以太网交换芯片和CPU为最核心部件。以太网交换芯片为用于交换处理大量数据及报文转发的专用芯片，是针对网络应用优化的专用集成电路。以太网交换芯片下游应用场景分为企业网用以太网交换设备、运营商用以太网交换设备、数据中心用以太网交换设备以及工业用以太网交换设备四类。
以太网交换芯片下游应用场景
资料来源：公开资料整理
二、全球以太网交换设备行业发展现状
2016至2020年，全球以太网交换设备市场规模由1573亿元增长至1807亿元，期间年均复合增长率为3.53%。预计到2025年将达到2112亿元左右。
2016-2025年全球以太网交换设备市场规模及增速
资料来源：IDC，华经产业研究院整理
2016年全球以太网交换芯片市场销售额为318.5亿元，2020年约为368亿元，2016至2020 年期间年均复合增长率为3.6%。
2016-2020年全球以太网交换芯片销售额走势图
资料来源：公开资料整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2021-2026年中国中心以太网交换机行业全景评估及投资规划建议报告》
三、中国以太网交换设备行业发展现状
国内的以太网交换设备市场仍处于快速发展阶段，截至2020年，中国以太网交换设备行业市场规模约为343.8亿元，同比增长17.22%。
2016-2020年中国以太网交换设备市场规模及增速
资料来源：公开资料整理
云计算的快速渗透、AI和机器学习的兴起、5G商用、WiFi6等通信技术的升级和企业信息化建设深入将快速推动中国以太网交换芯片市场增长。以太网交换芯片可分为商用和自用两类。2020年中国商用以太网交换芯片销售额约为90亿元，同比增长25.17%。预计2021年有望突破100亿元，达到108.6亿元。
2016-2021年中国商用以太网交换芯片销售额及增速
资料来源：公开资料整理
四、以太网交换芯片行业竞争格局
以太网交换芯片领域集中度较高，少量参与者掌握了大部分市场份额。博通的以太网交换芯片产品在超大规模的云数据中心、HPC集群与企业网络市场占据较高份额，为以太网交换芯片全球龙头。由于以太网交换芯片行业具备较高的技术壁垒、客户及应用壁垒和资金壁垒，因此当前行业整体国产程度较低，国内参与厂商较少。
从市场份额来看，国内商用以太网交换芯片市场份额最大的两家企业为博通和美满，市场占比分别为61.7%、20%；再是瑞昱，市占率为16.1%，盛科通信排名第四，占据1.6%的市场份额。
2020年中国商用以太网交换芯片市场竞争格局
资料来源：公开资料整理
五、以太网交换设备行业发展趋势
1、数字经济持续发展激发了全互联时代网络设备的需求
当前，数字经济的发展已经来到人与人、人与机器、机器与机器之间万物互联的全互联时代。下一代数据中心交换机、高端核心路由器等作为未来高带宽网络传输的关键设备，其大规模应用可进一步提升网络传输速度，保障网络的高效和稳定，有助于应用技术的融合与进步，并孕育出各种新模式、新业态，催生多种新兴产业。高端网络设备的应用将全面支撑各行业在全互联时代的业务发展，助力企业的数字化转型。
以云计算、物联网、大数据、5G、人工智能为代表的数字产业步入快车道，数字经济发展势头强劲。据信通院数据，中国数字经济规模由2005年的2.6万亿扩张到2020年的39.2万亿%。
2005-2020年中国数字经济规模变化趋势图
资料来源：中国信通院，华经产业研究院整理
2、5G建设进入“快车道”，承载网的建设对以太网交换芯片需求快速提升
“5G商用，承载先行”，随着5G大规模商用被提上日程，下游应用生态将得到快速拓展，整体流量将产生爆发式增长，从而促进网络设备产业快速发展以匹配流量增长的需求。
3、云计算发展推动数据中心的需求
我国云计算正处于快速上升期，市场对数据中心等IaaS基础设施的需求将逐渐加大。自2019年以来，国内云计算巨头以及通信运营商不断加大云计算领域的投资，数据中心作为底层设施将直接受益。云计算业务的发展及流量增长直接驱动云厂商对数据中心的需求增长和投资。此外，2020年新冠疫情加速企业上云，扩大云计算运用领域，对数据中心基础设施的需求将进一步加大。据信通院数据，2020年中国云计算市场规模达到2091亿元，同比增长56.75%，2016-2020年复合增速为41.95%。
2016-2020年中国云计算市场规模及增速
资料来源：中国信通院，华经产业研究院整理
4、边缘计算带来节点的增长和新的需求
随着5G时代的到来，为了更好地支撑高密度、大带宽和低时延业务场景，集中式的计算处理模式需要逐步转化为靠近用户、就近提供服务的边缘计算模式。边缘计算可以提高数据分析速度，减少相关限制，从而实现更快的响应速度。近年国内边缘计算行业保持高速增长，据统计，2020年我国边缘计算市场规模在200亿元左右，同比增长62.25%，预测2021年将超300亿元，未来，边缘计算技术将出现爆炸性增长。
2016-2021年中国边缘计算市场规模及增长趋势
资料来源：公开资料整理
5、绿色化凸现，能耗成为以太网交换芯片的重要指标
随着数据中心的建设成为目前数字基建的投资重心，如何建设绿色节能数据中心已成为社会关注的重点。2019年，我国工信部联合国家机关事务管理局、国家能源局发布《关于加强绿色数据中心建设的指导意见》，提出到2022年数据中心平均能耗基本达到国际先进水平。数据中心为能耗大户，由于设备密度较高，设备的功耗及为维持良好的环境温度而带来的空调、冷风机等保温设备的能耗均成为需要优化的对象。数据中心的IT设备能耗占总体能耗比例较高，对于数据中心运营方而言，若要降低数据中心的运营成本，控制网络设备的功耗及提升有效能耗比就成为了首要任务，这也使得产业链上游的以太网交换芯片产商更加重视芯片的能耗指标。
华经产业研究院对中国以太网交换设备行业发展现状、市场供需情况等进行了详细分析，对行业上下游产业链、企业竞争格局等进行了深入剖析，最大限度地降低企业投资风险与经营成本，提高企业竞争力；并运用多种数据分析技术，对行业发展趋势进行预测，以便企业能及时抢占市场先机；更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2021-2026年中国以太网网关市场竞争策略及行业投资潜力预测报告》。
